Giải thích về các quý tài chính (Q1, Q2, Q3, Q
Investopedia / Julie Bang
Quý là khoảng thời gian ba tháng trên lịch tài chính của công ty, dùng làm cơ sở cho các báo cáo tài chính định kỳ và việc chi trả cổ tức. Một quý đề cập đ
Giải thích về các quý tài chính (Q1, Q2, Q3, Q4)
Investopedia / Julie Bang
Quý là khoảng thời gian ba tháng trên lịch tài chính của công ty, dùng làm cơ sở cho các báo cáo tài chính định kỳ và việc chi trả cổ tức. Một quý đề cập đến một phần tư năm và thường được biểu thị bằng Q1 cho quý đầu tiên, Q2 cho quý thứ hai, v.v. Ví dụ: một quý thường được hiển thị cùng với năm tương ứng, chẳng hạn như trong Q1 năm 2021 hoặc Q121, đại diện cho quý đầu tiên của năm 2021.
Hiểu về các phần tư
Hầu hết các báo cáo tài chính và chi trả cổ tức đều được thực hiện hàng quý. Không phải tất cả các công ty sẽ có các quý tài chính tương ứng với các quý theo lịch và thông thường một công ty sẽ kết thúc quý IV sau thời gian bận rộn nhất trong năm. Cổ tức cũng thường được trả hàng quý mặc dù nhiều công ty bên ngoài Hoa Kỳ có thể không trả cổ tức đồng đều.
Các công ty có hai kỳ kế toán chính—quý tài chính và năm tài chính (FY). Năm tài chính của hầu hết các công ty kéo dài từ ngày 1 tháng 1 đến ngày 31 tháng 12 (mặc dù không nhất thiết phải như vậy). Các quý theo lịch tiêu chuẩn tạo nên năm như sau:
Một số công ty có các năm tài chính theo các ngày khác nhau. Năm tài chính của Costco Wholesale Corporation bắt đầu vào tháng 9 và kết thúc vào tháng 8 tiếp theo. Do đó, quý tài chính thứ tư của nó bao gồm tháng 6, tháng 7 và tháng 8.
Quý tài chính của một công ty sẽ trùng với năm tài chính (FY) của họ và quý tài chính thứ tư cũng sẽ kết thúc vào cùng ngày với năm tài chính.
Cân nhắc đặc biệt
Các công ty, nhà đầu tư và nhà phân tích sử dụng dữ liệu từ các quý khác nhau để so sánh và đánh giá xu hướng. Ví dụ: báo cáo hàng quý của một công ty thường được so sánh với cùng kỳ năm trước. Nhiều công ty theo mùa, điều này sẽ khiến việc so sánh giữa các quý liên tiếp trở nên sai lệch.
Một công ty bán lẻ có thể kiếm được một nửa lợi nhuận hàng năm trong quý IV trong khi một công ty xây dựng thực hiện hầu hết hoạt động kinh doanh của mình trong ba quý đầu tiên. Trong tình huống này, so sánh kết quả quý đầu tiên của một cửa hàng bách hóa với hiệu quả hoạt động của họ trong quý 4 sẽ cho thấy doanh số bán hàng giảm đáng báo động.
Việc đánh giá một công ty theo mùa trong những quý chậm chạp của công ty có thể rất thú vị. Sẽ hợp lý khi giả định rằng nếu doanh thu và lợi nhuận tăng trong quý khác so với cùng quý của những năm trước, thì sức mạnh nội tại của công ty cũng đang được cải thiện.
Ví dụ: các đại lý ô tô thường có quý đầu tiên chậm chạp và hiếm khi thực hiện các chương trình bán hàng ưu đãi trong tháng Hai và tháng Ba. Do đó, nếu một đại lý ô tô nhận thấy doanh số bán hàng cải thiện đáng kể trong quý đầu tiên của năm nay so với năm ngoái, thì điều đó có thể cho thấy tiềm năng doanh số bán hàng của quý hai và quý ba cũng tăng đột biến.
Công dụng của các khu tài chính
Có một số cách khác nhau mà các công ty tương tác với các quý tài chính. Công ty đại chúng thường có nhiều yêu cầu báo cáo hơn công ty tư nhân và các quyết định cụ thể mà công ty đại chúng đưa ra (tức là phát hành cổ tức) xoay quanh các quý.
Các công ty không phải là những công ty duy nhất sử dụng các quý vì lý do tài chính. Sở Thuế vụ yêu cầu một số người nộp thuế thực hiện thanh toán thuế ước tính hàng quý bằng Biểu mẫu 941. Biểu mẫu này được sử dụng để nộp thuế biên chế nhiều lần trong một năm.
Báo cáo thu nhập hàng quý rất quan trọng đối với các công ty giao dịch công khai và nhà đầu tư của họ. Mỗi lần phát hành đều có khả năng ảnh hưởng đến giá trị cổ phiếu của công ty. Nếu một công ty có một quý tốt, giá trị cổ phiếu của nó có thể tăng lên. Nếu công ty có một quý kém, giá trị cổ phiếu của công ty có thể giảm đáng kể.
Tất cả các công ty đại chúng ở Hoa Kỳ phải nộp báo cáo hàng quý, được gọi là Mẫu 10-Q, với Ủy ban Chứng khoán và Sàn giao dịch (SEC) vào cuối ba quý tài chính đầu tiên của họ. Mỗi 10-Q bao gồm các báo cáo tài chính chưa được kiểm tra và thông tin hoạt động trong ba tháng (quý) trước đó.
Một công ty giao dịch công khai cũng phải nộp báo cáo hàng năm, được gọi là Mẫu 10-K. Báo cáo hàng năm thường sẽ bao gồm nhiều thông tin chi tiết hơn so với báo cáo hàng quý bao gồm báo cáo kiểm toán, bản trình bày và thông tin công bố bổ sung.
Báo cáo thu nhập hàng quý thường bao gồm “hướng dẫn” hướng tới tương lai cho những gì ban quản lý mong đợi từ lần tiếp theo vài quý hoặc đến cuối năm. Những ước tính này được các nhà phân tích và nhà đầu tư sử dụng để phát triển kỳ vọng của họ về hiệu suất trong vài quý tới.
Các ước tính và hướng dẫn do các nhà phân tích và ban quản lý cung cấp có thể có tác động lớn đến một cổ phiếu ba tháng một lần. Nếu ban quản lý đưa ra hướng dẫn cho quý tiếp theo tồi tệ hơn dự kiến, giá cổ phiếu sẽ giảm. Tương tự, nếu ban quản lý đưa ra hướng dẫn—hoặc một nhà phân tích nâng cấp ước tính độc lập của họ—cổ phiếu có thể tăng đáng kể.
Ở Hoa Kỳ, hầu hết các công ty trả cổ tức sẽ phân phối ít nhiều đồng đều cho bốn quý. Ở nhiều nền kinh tế bên ngoài Hoa Kỳ, người ta thường chia cổ tức hàng năm thành các khoản thanh toán hàng quý với một trong các khoản thanh toán lớn hơn nhiều so với các khoản thanh toán khác. Cũng không có gì lạ khi tìm thấy các công ty bên ngoài Hoa Kỳ chỉ trả một cổ tức mỗi năm.
Việc thanh toán cổ tức hàng quý có thể tạo ra một số biến động về giá cổ phiếu khi ngày hết hạn đến. Một số nhà phân tích nhận thấy rằng các nhà đầu tư có thể tái cân bằng hoặc bán cổ phiếu của họ vào ngày đáo hạn hoặc ngay sau đó khi tốc độ tăng trưởng cổ tức có vẻ chậm lại hoặc những thay đổi khác trên thị trường khiến cổ tức kém hấp dẫn hơn.
Một số công ty có thể báo cáo bằng cách sử dụng “một nửa” hoặc H1 và H2 để chia năm của họ thành hai phần thay vì bốn phần. Nửa đầu năm, hay H1, luôn bao gồm quý đầu tiên và quý thứ hai. Nửa cuối năm, hay H2, luôn bao gồm quý thứ ba và quý thứ tư.
Vì nhiều lý do, một số công ty đại chúng sẽ sử dụng hệ thống báo cáo hàng quý không theo tiêu chuẩn hoặc không theo lịch. Ngoài ra, một số chính phủ sử dụng các hệ thống quý khác nhau. Quý đầu tiên trong năm tài chính của chính phủ liên bang Hoa Kỳ là tháng 10, tháng 11 và tháng 12. Chính quyền các bang cũng có thể có lịch tài chính riêng.
Đôi khi một công ty có thể có một năm tài chính không theo tiêu chuẩn để hỗ trợ lập kế hoạch kinh doanh hoặc thuế. Sở doanh thu nội bộ (IRS) cho phép các công ty chọn “năm tính thuế” vẫn là 52-53 kéo dài hàng tuần nhưng không kết thúc vào tháng 12.
H
Vấn đề khác là các công ty báo cáo báo cáo tóm tắt hàng năm của họ mỗi năm một lần, vì vậy thông tin có thể trở nên cũ và lỗi thời giữa chu kỳ báo cáo hàng năm. Một cách tiếp cận để giải quyết vấn đề này là sử dụng phân tích 4 quý kéo dài hoặc 12 tháng kéo dài (TTM).
Vào giữa quý IV năm 2021, dữ liệu hàng năm cho năm 2021 có thể được ước tính bằng cách tổng hợp bốn quý vừa qua. Trong trường hợp này, giả sử rằng đã có kết quả quý 3 năm 2021 của công ty. Một nhà phân tích sẽ kết hợp thủ công dữ liệu hàng quý từ ba quý đầu năm 2021 với quý cuối cùng của năm 2020 để ước tính xu hướng thu nhập và doanh thu của công ty.
Phân tích này sẽ trùng lặp với một số dữ liệu được sử dụng trong báo cáo thường niên trước, nhưng nó vẫn sẽ cung cấp một số thông tin chi tiết về tình hình của năm 2021 vào cuối năm nay. Nếu ba quý đầu năm 2021 kém hơn so với ba quý đầu năm 2020, thì phân tích bốn quý tiếp theo sẽ cho thấy điều đó.
Vì có rất nhiều biến phải được hạch toán trong mỗi quý mới, hãy sử dụng phần mềm kế toán tốt nhất là một cách tuyệt vời để giúp các tài khoản tiết kiệm thời gian và đảm bảo tất cả các báo cáo đều chính xác.
4 khu tài chính là gì?
Quý tài chính là khoảng thời gian ba tháng mà một công ty báo cáo kết quả tài chính của mình. Như tên gọi của nó, có bốn kỳ hàng quý trong một năm, nghĩa là một công ty giao dịch công khai sẽ phát hành bốn báo cáo hàng quý mỗi năm. Các công ty và nhà đầu tư đều sử dụng các quý tài chính để theo dõi kết quả tài chính và sự phát triển kinh doanh của họ theo thời gian. Các quý này thường được gọi là Q1, Q2, Q3 và Q4.
Một công ty có thể chọn cách chia năm dương lịch thành bốn quý này. Các công ty thường sẽ kết thúc một quý vào cuối tháng Ba, tháng Sáu, tháng Chín và tháng Mười Hai. Một công ty có thể chọn kết thúc năm tài chính bất cứ lúc nào, do đó ảnh hưởng đến cách phân chia các quý của công ty.
Các quý có luôn được tính theo năm dương lịch không?
Các quý không phải lúc nào cũng trùng với năm dương lịch. Chẳng hạn, nếu một công ty chọn bắt đầu năm tài chính vào tháng Hai thay vì tháng Giêng, thì quý đầu tiên của công ty sẽ bao gồm tháng Hai, tháng Ba và tháng Tư. Các công ty đôi khi chọn làm điều này nếu họ muốn năm tài chính của họ kết thúc vào mùa cao điểm của chính họ. Ngoài ra, vì kết thúc năm thường liên quan đến nhiều công việc kế toán bổ sung nên một số công ty chọn kết thúc năm tài chính vào một tháng tương đối bình lặng.
Quý 4 năm 2022 có ý nghĩa gì?
Quý 4 năm 2022 có hai thành phần. Phần đầu tiên (“Q4”) đại diện cho quý, trong khi phần thứ hai (“2022”) đại diện cho năm. Trong ví dụ này, cụm từ Q4 2022 có nghĩa là quý 4 năm 2022.
Vì cụm từ này bao gồm cả quý và năm nên cụm từ này giả định rằng bất cứ điều gì đang được phân tích đều có năm tài chính giống với năm dương lịch.
Lịch tài chính là gì?
Lịch tài chính là một phạm vi ngày tùy ý xác định chu kỳ báo cáo hàng năm của công ty. Thay vì chỉ sử dụng một năm dương lịch tiêu chuẩn kéo dài từ tháng 1 đến tháng 12, một công ty có thể quyết định sử dụng một chu kỳ lịch khác để báo cáo phù hợp hơn với hoạt động, tính chu kỳ hoặc tính thời vụ của công ty.
Ví dụ: một công ty có thể chọn kết thúc năm tài chính vào tháng Sáu. Mặc dù năm dương lịch kéo dài từ tháng 1 đến tháng 12, nhưng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh cuối năm của công ty sẽ kéo dài từ ngày 1 tháng 7 đến ngày 30 tháng 6.
Ngày của Q1, Q2, Q3 và Q4 là gì?
Nếu một công ty quyết định có năm tài chính khác với năm dương lịch thì ngày của mỗi quý có thể khác nhau. Tuy nhiên, nếu một công ty quyết định báo cáo thông tin tài chính vào cùng ngày với chu kỳ lịch tiêu chuẩn, thì ngày đó là:
Quý 1: Ngày 1 tháng 1 đến ngày 30 tháng 3
Quý 2: 1 tháng 4 đến 30 tháng 6
Quý 3: Ngày 1 tháng 7 đến ngày 30 tháng 9
Quý 4: Ngày 1 tháng 10 đến ngày 31 tháng 12
Bán buôn Costco. “Báo cáo thường niên năm 2021,” Trang 19.
Dịch vụ doanh thu nội địa. “Giới thiệu về Biểu mẫu 941.“
Hoa Kỳ Ủy ban Chứng khoán và Hối đoái. “Cách đọc 10-K/10-Q.”
USA.gov. “Ngân sách của Chính phủ Hoa Kỳ.”
Dịch vụ doanh thu nội địa. “Năm tính thuế.”
HGiải thích về các quý tài chính (Q1, Q2, Q3, Q
Investopedia / Julie Bang
Quý là khoảng thời gian ba tháng trên lịch tài chính của công ty, dùng làm cơ sở cho các báo cáo tài chính định kỳ và việc chi trả cổ tức. Một quý đề cập đ
