Thuật toán là gì?

Thuật toán là gì và ý nghĩa đối với giao dịch
Investopedia / Julie Bang

Thuật toán là một tập hợp các hướng dẫn để giải quyết một vấn đề hoặc hoàn thành một nhiệm vụ. Một ví dụ phổ biến về thuật toán là công thức nấu ăn, bao gồm c

Thuật toán là gì và ý nghĩa đối với giao dịch

Investopedia / Julie Bang

Thuật toán là một tập hợp các hướng dẫn để giải quyết một vấn đề hoặc hoàn thành một nhiệm vụ. Một ví dụ phổ biến về thuật toán là công thức nấu ăn, bao gồm các hướng dẫn cụ thể để chuẩn bị một món ăn hoặc bữa ăn. Mọi thiết bị vi tính hóa đều sử dụng thuật toán để thực hiện các chức năng dưới dạng quy trình dựa trên phần cứng hoặc phần mềm.

Trong tài chính, các thuật toán đã trở nên quan trọng trong việc phát triển các hệ thống giao dịch tần suất cao và tự động (HFT), cũng như trong việc định giá các công cụ tài chính tinh vi như các công cụ phái sinh.

Tìm hiểu thuật toán

Các công ty tài chính sử dụng thuật toán trong các lĩnh vực như định giá khoản vay, giao dịch chứng khoán, tài sản nợ quản lý, và nhiều chức năng tự động. Ví dụ: giao dịch thuật toán, được gọi là giao dịch thuật toán, được sử dụng để quyết định thời gian, giá cả và số lượng của các đơn đặt hàng chứng khoán. Còn được gọi là giao dịch tự động hoặc giao dịch hộp đen, giao dịch thuật toán sử dụng các chương trình máy tính để mua hoặc bán chứng khoán với tốc độ mà con người không thể thực hiện được.

Phần lớn giao dịch chứng khoán ở Hoa Kỳ được thực hiện bằng thuật toán và chúng cũng được sử dụng rộng rãi trong ngoại hối. Phần lớn trong số đó là giao dịch tần suất cao (HFT), thường được sử dụng bởi phòng hộ quỹ.

HFT liên quan đến việc sử dụng các máy tính và thuật toán tinh vi để giao dịch. Một tác dụng phụ của các thuật toán là thời gian nắm giữ trung bình đối với cổ phiếu đã giảm đáng kể—từ 8 năm vào những năm 1950 xuống còn dưới 6 tháng vào năm 2020.

Thuật toán máy tính giúp cuộc sống trở nên dễ dàng hơn bằng cách cắt giảm thời gian cần thiết để thực hiện mọi việc theo cách thủ công. Trong thế giới tự động hóa, các thuật toán cho phép người lao động thành thạo và tập trung hơn. Các thuật toán làm cho các quy trình chậm trở nên thành thạo hơn. Trong nhiều trường hợp, đặc biệt là trong tự động hóa, các thuật toán có thể tiết kiệm tiền cho các công ty.

Vì giá của cổ phiếu, trái phiếu và hàng hóa xuất hiện ở nhiều định dạng khác nhau trên mạng và trong dữ liệu giao dịch, nên quá trình thuật toán phân tích điểm dữ liệu tài chính trở nên dễ dàng. Người dùng chương trình chỉ cần đặt tham số và nhận được đầu ra mong muốn khi chứng khoán đáp ứng tiêu chí của nhà giao dịch.< /p>

Các thuật toán được sử dụng trong giao dịch để giúp giảm bớt khía cạnh cảm xúc khi đầu tư. Các thuật toán được sử dụng bởi các ngân hàng đầu tư, quỹ phòng hộ, v.v.; tuy nhiên, một số chương trình và chiến lược dựa trên thuật toán có thể được mua và thực hiện bởi các nhà đầu tư bán lẻ. Có một số loại thuật toán dựa trên các chiến lược mà chúng sử dụng, chẳng hạn như kinh doanh chênh lệch giá và định thời điểm thị trường.

Tỷ lệ phần trăm khối lượng chứng khoán toàn cầu do giao dịch theo thuật toán điều hành, tính đến năm 2019.

Các loại giao dịch thuật toán

Một số loại thuật toán giao dịch giúp nhà đầu tư quyết định nên mua hay bán. Các loại thuật toán chính dựa trên các chiến lược mà chúng sử dụng. Ví dụ: thuật toán sự đảo chiều trung bình kiểm tra giá ngắn hạn trong giá trung bình và nếu một cổ phiếu tăng cao hơn nhiều so với mức trung bình, nhà giao dịch có thể bán nó để kiếm lời nhanh chóng.

Các chiến lược thuật toán khác có thể xác định thời điểm thị trường, tái cân bằng quỹ chỉ số hoặc kinh doanh chênh lệch giá. Ngoài ra còn có các chiến lược khác, chẳng hạn như tái cân bằng quỹ và mở rộng quy mô.

Chuyên kinh doanh chênh lệch giá có vẻ tận dụng chênh lệch giá giữa cùng một nội dung ở các thị trường khác nhau. Các thuật toán có thể tận dụng chiến lược này bằng cách nhanh chóng phân tích dữ liệu và xác định chênh lệch giá, sau đó nhanh chóng thực hiện giao dịch mua hoặc bán các tài sản đó để tận dụng chênh lệch giá.

Một tài sản có thể giao dịch với một mức giá trên một sàn giao dịch nhất định, nhưng một mức giá khác trên một sàn giao dịch khác—thuật toán sẽ vốn hóa bằng cách mua tài sản ở mức giá thấp hơn trên một sàn giao dịch và ngay lập tức bán nó với giá cao hơn trên một sàn giao dịch khác.< /p>

Chiến lược xác định thời điểm thị trường sử dụng kiểm tra ngược để mô phỏng các giao dịch giả định nhằm xây dựng mô hình giao dịch. Những chiến lược này nhằm dự đoán cách một tài sản sẽ hoạt động theo thời gian. Sau đó, thuật toán giao dịch dựa trên thời điểm tốt nhất được dự đoán để mua hoặc bán. Những chiến lược này liên quan đến nhiều bộ dữ liệu và nhiều thử nghiệm.

Các chiến lược sửa đổi trung bình nhanh chóng tính toán giá cổ phiếu trung bình của một cổ phiếu trong một khoảng thời gian hoặc phạm vi giao dịch. Nếu giá cổ phiếu nằm ngoài giá trung bình—dựa trên độ lệch chuẩn và các chỉ số trong quá khứ—thuật toán sẽ giao dịch tương ứng.

Ví dụ: nếu giá cổ phiếu thấp hơn giá cổ phiếu trung bình, thì đó có thể là một giao dịch xứng đáng dựa trên giả định rằng nó sẽ trở lại giá trị trung bình (ví dụ: tăng giá). Loại chiến lược này phổ biến trong các thuật toán.

Ví dụ giao dịch thuật toán

Sau đây là một ví dụ về thuật toán giao dịch. Một nhà giao dịch tạo hướng dẫn trong tài khoản tự động của mình để bán 100 cổ phần của một cổ phiếu nếu đường trung bình động trong 50 ngày. xuống dưới đường trung bình động 200 ngày. Ngược lại, nhà giao dịch có thể tạo hướng dẫn mua 100 cổ phiếu nếu đường trung bình động 50 ngày của một cổ phiếu tăng trên đường trung bình động 200 ngày.

Các thuật toán tinh vi xem xét hàng trăm tiêu chí trước khi mua hoặc bán chứng khoán. Máy tính nhanh chóng tổng hợp hướng dẫn của tài khoản tự động để đưa ra kết quả mong muốn. Nếu không có máy tính, giao dịch phức tạp sẽ tốn nhiều thời gian và có thể là bất khả thi.

Thuật toán trong khoa học máy tính

Trong khoa học máy tính, một lập trình viên phải sử dụng năm phần cơ bản của một thuật toán để tạo ra một chương trình thành công:

Đối với các thuật toán tài chính, chương trình càng phức tạp thì phần mềm càng có thể sử dụng nhiều dữ liệu để đưa ra đánh giá mua hoặc bán chứng khoán chính xác. Các lập trình viên kiểm tra các thuật toán phức tạp một cách kỹ lưỡng để đảm bảo các chương trình không có lỗi. Có thể sử dụng nhiều thuật toán cho một bài toán; tuy nhiên, một số đơn giản hóa quá trình tốt hơn những người khác.

Ưu điểm và nhược điểm của giao dịch thuật toán

Giao dịch thuật toán có ưu điểm là loại bỏ yếu tố con người khỏi giao dịch, nhưng cũng có nhược điểm.

Có lẽ lợi ích lớn nhất đối với giao dịch thuật toán là nó loại bỏ yếu tố con người. Với giao dịch thuật toán, phần cảm xúc của giao dịch được trung hòa.

Khả năng giao dịch quá mức cũng giảm đi khi giao dịch trên máy tính—hoặc giao dịch dưới mức, trong đó các nhà giao dịch có thể nhanh chóng nản lòng nếu một chiến lược nhất định không mang lại kết quả ngay lập tức. Máy tính cũng có thể giao dịch nhanh hơn con người, cho phép chúng thích ứng với sự thay đổi của thị trường nhanh hơn.

Vấn đề lớn với giao dịch thuật toán là nó phụ thuộc vào máy tính. Không có năng lượng (điện) hoặc Internet, các thuật toán không hoạt động. Sự cố máy tính cũng có thể cản trở giao dịch thuật toán.

Ngoài ra, mặc dù chiến lược dựa trên thuật toán có thể hoạt động tốt trên giấy tờ hoặc trong mô phỏng, nhưng không có gì đảm bảo chiến lược đó sẽ thực sự hoạt động trong giao dịch thực tế. Các nhà giao dịch có thể tạo ra một mô hình có vẻ hoàn hảo phù hợp với các điều kiện thị trường trong quá khứ nhưng lại thất bại trong thị trường hiện tại.

Các quỹ phòng hộ sử dụng những thuật toán nào?

Các quỹ phòng hộ sử dụng nhiều thuật toán và chiến lược dựa trên thuật toán. Điều này bao gồm việc sử dụng các bộ dữ liệu lớn (chẳng hạn như hình ảnh vệ tinh và hệ thống điểm bán hàng) để phân tích các khoản đầu tư tiềm năng. Các thuật toán và máy học cũng đang được sử dụng để tối ưu hóa hoạt động văn phòng tại các quỹ phòng hộ, bao gồm cả việc đối chiếu.

Giao dịch thuật toán có khó không?

Giao dịch theo thuật toán thực tế trên bề mặt rất dễ dàng—bạn thực hiện một chiến lược và máy tính sẽ thực hiện tất cả công việc nặng nhọc đó. Tuy nhiên, phần khó là nỗ lực đủ để hiểu thuật toán hoặc xây dựng thuật toán giao dịch.

Giao dịch Algo có an toàn không?

Giao dịch bằng thuật toán tương đối an toàn, giả sử bạn đã xây dựng một chiến lược có lợi nhuận để chạy. Bạn có thể mua một số chiến lược thuật toán, nhưng chúng vẫn cần đủ năng lượng máy tính để chạy.

Các ngân hàng có sử dụng giao dịch theo thuật toán không?

Các ngân hàng, bao gồm các nhà giao dịch tổ chức và bán lẻ, sử dụng giao dịch theo thuật toán. Điều này bao gồm các ngân hàng đầu tư và quỹ phòng hộ sử dụng giao dịch thuật toán để thực hiện các lệnh giao dịch lớn hoặc đảm bảo giao dịch nhanh.

Các thuật toán săn mồi hoạt động như thế nào?

Thuật toán giao dịch và đầu tư có thể được coi là hành vi săn mồi vì chúng có thể làm giảm tính thanh khoản của cổ phiếu hoặc tăng chi phí giao dịch. Tuy nhiên, các thuật toán săn mồi trực tiếp được tạo ra để thúc đẩy thị trường đi theo một hướng nhất định và cho phép các nhà giao dịch tận dụng các vấn đề về thanh khoản.

Reuters. “Mua, bán, lặp lại! Không có chỗ cho ‘Giữ’ trong thị trường lợi hại.”

Dây kinh doanh. “Giao dịch thuật toán toàn cầu Thị trường vượt 21.685,53 triệu đô la Mỹ vào năm 2026.”

Đầu tư tự động

Đầu tư tự động

Chiến lượcThuật toán là gì và ý nghĩa đối với giao dịch
Investopedia / Julie Bang

Thuật toán là một tập hợp các hướng dẫn để giải quyết một vấn đề hoặc hoàn thành một nhiệm vụ. Một ví dụ phổ biến về thuật toán là công thức nấu ăn, bao gồm c

Trả lời

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *